Страхът от инфлацията потопи в „червено“ пазарите на акции в Западна Европа и САЩ втора поредна седмица

За втора поредна седмица фондовите пазари от двете страни на Атлантика – в Западна Европа и на Уолстрийт в Ню Йорк, се понижаваха след един силен юли, в който борсовите измерители регистрираха значителни месечни повишения. Общият европейски измерител Stoxx Europe 600 прибави 1.9% втори пореден месец. В същото време широкият американски S&P 500 отчете много висок месечен ръст през юли от 11%.

Двете поредни седмици на загуби на основните индекси, обаче, показват, че търпението на инвеститорите е започнало да се изчерпва, тъй като централните банки на САЩ и еврозоната нямат категорично заявено намерение да спират покачването на лихвите докато инфлацията не започне да пада с бързи темпове, за да стигне целта от 2% и на двете централни банки.

Юлската инфлация показа, че поскъпването на потребителските цени се забави съответно до 5.3% на годишна база спрямо 5.5 на сто през юни в еврозоната, според предварителните данни на „Евростат“ (окончателните ще бъдат обявени на 18 август), докато в САЩ се ускори до 3.2% от 3 на сто през юни. Това определено смути инвеститорите. Въпреки че президентът на Европейската централна банка Кристин Лагард предположи миналата седмица, че банката на еврозоната може да е в края на цикъла на затягане на паричната политика, след като повиши лихвените проценти във валутния блок до 3.75%, най-високото ниво от 2001 година. Рекордно високи са и лихвите в САЩ – в диапазона от 5.25%-5.50% по кредитите.

От другата страна на Атлантическия океан също има сигнали за намерения да бъде поставено на пауза увеличението на лихвите, но влиятелният член на борда на Федералния резерв на САЩ (Фед-централната банка на страната), президентът на Фед на Сан Франциско Мери Дейли предупреди в началото на седмицата в интервю за Yahoo Finance, че не бива да се спекулира дали Фед е направил достатъчно, за да намали лихвите. „Би било преждевременно да прогнозирам какво ще се случи, защото има много повече информация, която ще излиза между днес и следващата ни среща“, каза Дейли, което пазарите разчетоха по-скоро като сигнал за ново увеличение на лихвите.

Седмичната равносметка за Западна Европа и САЩ

За втора поредна седмица (7-11 август) фондовите пазарите от двете страни на Атлантическия океан – в Западна Европа и на Уолстрийт в Ню Йорк приключиха с преобладаващи загуби, след като преди това четири поредни седмици през юли всички основни национални индекси бяха в непрекъснат възходящ тренд. Седмичната равносметка показва, че с най-малък спад е общият европейски индекс на най-големите компании в региона Stoxx Europe 600 (-0.03%), следван от британския FTSE 100 (-0.55%), германския DAX (-0.76%) италианския FTSE MIB (-1.11%). В същото време националните измерители на „сините чипове“ в Испания и Франция – IBEX 35 и CAC 40 завършиха с повишение съответно с 0.65% и 0.33 на сто.

След като в предходните две седмици всички индекси на Уолстрийт в Ню Йрок завършваха  на „зелена“ територия, през отминалите пет работни дни измерителите се озоваха преобладаващо в „червената“ зона, като най-съществен беше спадът на технологичния Nasdaq (-1.90%), следван от широкият S&P 500 (-0.31%), докато индустриалният Dow Jones се повиши (+0.62%).

Седмичната равносметка за БФБ

През отминалата работна седмица (7-11 август) търговията на БФБ отново се размина с тренда на основните борси в Западна Европа и Ню Йорк. Както и в предходната седмица, на борсата в София три от четирите индекса завършиха с повишение и само секторният BG REIT регистрира загуба (-0.64% след понижение с 0.49% седмица по-рано). С най-висок ръст приключи българският показател на „сините чипове“ SOFIX (+1.63% спрямо нарастване с 2.31% предходната седмица), следван от широкия BG BX40 (+1.44% след ръст от 1.33% седмица по-рано) и равно претегления BG TR30 (+0.49% спрямо повишение с 0.80% в предходната седмица).

БФБ отново с по-висок седмичен оборот

спрямо предишната работна седмица (31 юли – 4 август), при осъществени 1 134 сделки с 38 435 264 лота за 26 572 659 лева, спрямо 1 529 сделки с 2 193 384 лота за 16 504 226 лева или с 395 сделки по-малко, но с 36 241 880 лота и 10 068 433 лева повече.

Със седмичен оборот над 200 000 лева завършиха 5 дружества спрямо 14 дружества в предходната седмица, но и петте дружества регистрират седмичен оборот над 1 млн. лева. С най-голям оборот приключи Алфа България АД /варанти/ (ALFW)* с 10 сделки за 18 860 253 лева, следвано от Велграф Асет Мениджмънт АД-София (VAM) с 15 сделки с акции на дружеството за 2 523 675 лева, Инвестиционна Компания Галата АД (GTH) със 17 сделки с акции за 1 223 000 лева, Шелли Груп АД (SLYG) с 272 сделки за 1 096 738 лева, Черноморски Холдинг АД (5L3A) с 1 сделка за 1 060 500 лева.

5-те най-оборотни емисии формират 93.10% от седмичния оборот на БФБ.

След като три от четирите индекса завършват с повишение,

търгуваните печеливши акции са повече от губещите

при съотношение 97% за печелившите към 1% за губещите и 2 на сто без промяна. При другите показатели съотношенията също са в полза на печелившите: при обемите в лева (79% за печелившите към 2% за губещите и 19 на сто без промяна), при емисиите (44% за печелившите към 35% за губещите и 21 на сто без промяна) и при сделките (68% за печелившите към 26% за губещите и 6 на сто без промяна).

Динамика на индексите на БФБ**

Седмичният преглед (7 – 11 август) показва, както вече посочихме, че три от четирите индекса са с повишение:

- при SOFIX е регистриран ръст с 1.63% след повишение с 2.31% в предходната седмица. През отминалите пет работни дни с акциите на 15-те компании, включени в българския измерител на „сините чипове“, са реализирани сделки с 136 539 лота за 1 463 102 лева спрямо 1 349 651 лева в предходната работна седмица;

- при BGBX 40 е отчетено нарастване с 1.44% след повишение с 1.33% седмица по-рано. През отминалите пет работни дни с акциите на 40-те компании, включени в измерителя, са реализирани сделки със 771 927 лота за 4 436 122 лева спрямо 2 573 125 лева седмица по-рано;

- при BGTR 30 е регистрирано повишение с 0.49% след ръст от 0.80% в предходната седмица, при реализирани сделки с 30-те акции, включени в измерителя, с 1 232 838 лота за 5 495 329 лева спрямо 3 923 681 лева седмица по-рано;

- секторният BG REIT е единствен със загуба от 0.64% след понижение с 0.49% в предходната седмица. През отминалите пет работни дни със 7-те акции, включени в измерителя, са реализирани сделки с 40 845 лота за 124 978 лева спрямо 892 601 лева седмица по-рано.

Топ 5 на най-печелившите акции

Начело в тази група за втора поредна седмица излиза Алфа България АД /варанти/ (ALFW) с ръст от 64.52% и седмичен оборот от 18 860 253 лева, при последна цена от 0.510 лв./варант*;

- Стара планина Холд АД (SPH) с повишение от 11.46% и седмичен оборот от 113 271 лева, при последна цена от 10.700 лв./акция и пазарна капитализация от 224 700 000 лева;

- Шелли Груп АД (SLYG) с нарастване от 9.51% и седмичен оборот от 1 096 738 лева, при последна цена от 35.700 лева/акция и пазарна капитализация от 644 418 737 лева;

- Синергон Холдинг АД (SNRG) с ръст от 8.33% и седмичен оборот от 10 005 лева, при последна цена от 1.040 лв./акция и пазарна капитализация от 19 093 203 лева;

- Ейч Ар Кепитъл АД (HRC) с повишение от 7.00% и седмичен оборот от 38 827 лева, при последна цена от 2.140 лв./акция и пазарна капитализация от 6 500 74 лева.

Топ 5 на най-губещите акции

Начело в тази група емисии е Атоменергоремонт АД (ATOM) с понижение от 22.50% и седмичен оборот от 2 160 лева, при последна цена от 6.200 лв./акция и пазарна капитализация от 95 201 868 лева;

- ТБ Първа Инвестиционна Банка АД (FIB) със спад от 6.96% и седмичен оборот от 24 436 лева, при последна цена от 2.140 лв./акция и пазарна капитализация от 319 041 472 лева;

- Телематик Интерактив България АД (TIB) с понижение от 3.42% и седмичен оборот от 29 685 лева, при последна цена от 14.100 лв./акция и пазарна капитализация от 182 736 254 лева;

- Телелинк Бизнес Сървисис Груп АД (TBS) със загуба от 1.03% и седмичен оборот от 93 855 лева, при последна цена от 9.600 лв./акция и пазарна капитализация от 120 000 000 лева;

- Неохим АД (NEOH) със спад от 0.97% и седмичен оборот от 20 677 лева, при последна цена от 30.600 лв./акция и пазарна капитализация от 81 223 355 лева.

Енергийните компании на БФБ

През отминалите пет работни дни (7 – 11 август), с книжата на:

- АмонРа Енерджи АД (AMON) не са реализирани сделки, като последната е била на 17 юли със 100 акции за 1 255 лева, след което цената им се е повишила с 0.40%, при последна цена от 12.550 лв./акция и пазарна капитализация от 78 453 765 лева;

- Атоменергоремонт АД (ATOM) са реализирани сделки с 307 акции за 2 160 лева, след което цената им се е понижила с 22.50%, при последна цена от 6.200 лв./акция и пазарна капитализация от 95 201 868 лева;

- Елхим Искра АД (ELHM) не са реализирани сделки, като последната е била на 4 август с 1 148 акции за 1 158 лева, след което цената им се е повишила с 9.00%, при последна цена от 1.090 лв./акция и пазарна капитализация от 27 368 167 лева;

- КМ Грийн Енерджи Фонд АД (CGRN) не са реализирани, като последната е била на 14 юли с 325 000 акции за 568 750 лева, след което цената им не се е променила, при последна цена от 1.750 лв./акция и пазарна капитализация от 23 337 772 лева;

- Синергон Холдинг АД (SNRG) са реализирани сделки с 9 924 акции за 10 005 лева, след което цената им се е повишила с 8.33%, при последна цена от 1.040 лв./акция и пазарна капитализация от 19 093 203 лева;

- ТЕЦ - Бобов дол АД (TBD) не са реализирани сделки като последната е била на 31 юли с 2 акции за 41 лева, след което цената им не се е променила, при последна цена от 20.400 лв./акция и пазарната капитализация от 177 582 816 лева; на БФБ се търгуват и облигации на ТЕЦ - Бобов дол ЕАД (TC8A), но и през отминалата седмица не са реализирани сделки, като последната е била 24 юни 2022 година с 81 облигации за 81 000 лева за 1 000 лева номинална стойност, след което цената им не се е променила;

- Топлофикация-Бургас АД (TPLB) не са реализирани сделки, като последната е била на 3 август със 118 350 акции за 200 012 лева, след което цената им се е понижила с 0.59%, при последна цена от 1.690 лв./акция и пазарна капитализация от 48 871 400 лева;

- Топлофикация-Враца ЕАД-Враца (TFVA) не са реализирани сделки, като последната е била на 27 април 2022 година с 286 облигации за 266 000 лева, при номинална стойност от 1000 лева за лот, след което цената им не се е променила;

- Топлофикация Плевен АД (TPLP) не са реализирани сделки, като последната е била на 11 юли с 10 акции за 15 лева, след което цената им не се е променила, при последна цена от 1.500 лв./акция и непроменена пазарна капитализация от 30 768 534 лева;

- Топлофикация-Русе ЕАД (TPLR) е реализирана една сделка с 10 акции за 36 лева на 10 август, след което цената им се е повишила с 0.56%, при последна цена от 3.600 лв./акция и пазарна капитализация от 102 056 947 лева; на БФБ се търгуват и облигации на Топлофикация-Русе АД (T0F1), но не са реализирани сделки, като последната е била на 25 май 2022 г. с един лот (10 дългови книжа) за 1 000 лева, след което цената на облигациите не се е променила, оставайки на 100.00 лева номинал за облигация.

*Варантите са ценни книжа, които дават правото за записване на определен брой акции по предварително определена емисионна стойност до изтичането на определен срок. За разлика от Правата, които са ценни книжа, даващи право за записване на определен брой акции във връзка с взето решение за увеличаване на капитала на публичното дружество.

**Оборотът на четирите индекса е различен от общия за седмицата, тъй като има емисии, които са включени в повече от един индекс, а има и емисии, които не са включени в нито един от 4-те индекса;

Източници: Бюлетините на БФБ и статистическата база данни на Infostock.bg за българския пазар и MarketWatch и „Ройтерс“ за пазарите в Западна Европа и САЩ.

Обзорът има аналитичен характер и не е препоръка за сделки с акции и други инструменти на БФБ и други борси по света.

Обзорът е публикуван първо на business.dir.bg.