Италианският данък върху печалбите на банките потопи европейските фондови пазари във вторник

Европейските фондови индекси спадаха във вторник, инвеститорите оценяваха макроикономическата статистика и корпоративните новини и се подготвяха за данните за инфлацията, част от които се очакват по-късно тази седмица, и реагираха на шокиращо съобщение за банковия данък от Италия.

Както стана известно днес, потребителските цени в Германия, хармонизирани със стандартите на ЕС, са се повишили с 6.5% на годишна база през юли след покачване с 6.8% през юни. Резултатът съвпадна както с предварителната оценка, така и с очакванията на анкетираните от Trading Economics експерти.

Публикуването на индекса на потребителските цени се очакват от Китай в сряда и от Съединените щати в четвъртък, като анализаторите прогнозират за първите дефлация от 0.5% на годишна база, което би облекчило глобалния ценови натиск, но може и да е сигнал, че са необходими повече фискални стимули от Пекин.

Данните за САЩ ще бъдат внимателно наблюдавани в контекста на следващото решение за паричната политика на Федералния резерв в края на септември, докато пазарите се опитват да преценят дали централната банка ще затегне още повече и колко дълго лихвените проценти ще останат високи. Проучване на „Ройтерс“ сред икономисти показа прогноза за юли от 3.3% на годишна база спрямо 3% през юни.

Негативен фактор за световните пазари днес беше новината, че международната рейтингова агенция Moody's е поставила на преразглеждане с възможност да понижи рейтингите на шестте най-големи американски банки. Според анализаторите на Moody's, финансовите резултати на банките през второто тримесечие отразяват нарастващия натиск върху рентабилността и повишените рискове, особено за малките и средни банки с големи обеми заеми за търговски имоти.

Най-съществен негативен ефект върху пазарите в Западна Европа оказа одобреният в Италия еднократен данък от 40 на сто върху непредвидените печалби на банките от по-високите лихви и планира да използва постъпленията, за да подпомогне хората с ипотечни кредити, предаде Ройтерс. Този ход, обаче, не се хареса на инвеститорите и цените на акциите на банките бързо се понижиха.

Рязко повишилите се лихвени проценти доведоха до рекордни печалби за банките, тъй като кредитните институции можеха да повишават стойността на кредитите , като същевременно задържаха покачването на ставките върху депозитите. „Ройтерс“ припомни, че страни като Испания и Унгария вече наложиха данъци върху непредвидените печалби в сектора.

До обед общият индекс на най-големите европейски компании Stoxx Europe 600 се понижи с 0.5%, а от националните измерители на „сините чипове“ с най-голям спад беше италианският FTSE MIB (-1.58%), следван от германския DAX (-0.36%), испанския IBEX 35 (-0.30%), френския CAC 40 (-0.26%), британския индикатор FTSE 100 (-0.18%). Низходящият тренд се запази до края на сесията, като за някои индекси спадът дори се ускори.

Източник: MarketWatch

От таблицата по-горе е видно, че с най-голямо дневно понижение затвори италианският бенчмарк FTSE MIB, а с най-слаб спад приключи общият измерител Stoxx Europe 600.

От секторните индекси с най-силен спад е измерителят на акциите на банките, който загуби 2.7%, а и повечето сектори приключиха на червено. За разлика от книжата в здравеопазването, които се противопоставиха на тенденцията и добавиха 3.2%.

Малкото на брой емисии с финална положителна сесия беше здравеопазването, което ка сектор излезе начело, а основаната примина за това са многодобрите резултат от изпитанията на лекарството за отслабване Wegovy на датската фармацевтична фирма Novo Nordisk, които показаха, че намалява риска от сърдечни заболявания с 20% при възрастни със затлъстяване. Цената на акциите на Novo Nordisk поскъпнаха със 17.24% и се изкачиха на върха на Stoxx Europe 600.

Сред печелившите бяха и акциите на Fraport AG, които поскъпнаха със 7.53%. Германският летищен оператор (вкл. в Бургас и Варна) през 1-вата половина на 2023 г. е увеличил печалбата преди данъци, лихви и амортизации (EBITDA) със 17.9%, приходите - с 33.8%.

Цената на книжата на германския химико-фармацевтичен концерн Bayer AG спадна с 0.09%. През последното тримесечие компанията рязко увеличи нетната си загуба поради мащабни отписвания, намали приходите и влоши прогнозата си за цялата година.

Както вече посочихме борсовите котировки на италианските банки падат на фона на новината за неочакваното въвеждане на данък върху свръхпечалбите във финансовия сектор в Италия. Капитализацията на Intesa Sanpaolo и UniCredit спадна съответно с 8.67% и 5.94%, част от пазарната си стойност загубиха и книжата на BPER Banca (-10.94%) и на Finecobank (-9.91%), като слязоха на дъното на Stoxx Europe 600.

Книжата на испанските банки също поевтиняха: Banco Santander (-2.71%), Unicaja Banco (-2.45%), BBVA (-1.92%) и Banco Sabadell (-2.16%).

Цената на акциите на Glencore Plc спадна с 2.86%. Минно-добивната компания отчете нетна печалба от 4.57 милиарда долара през първата половина на годината спрямо печалба от 12.09 милиарда долара за същия период на миналата година, докато коригираната EBITDA спадна 1.5 пъти до 9.40 милиарда долара.