Енергийните доставчици може да са „следващият важен дериват“* за изкуствения интелект

Тъй като търсенето на технологии с изкуствен интелект продължава да расте, започва да се появява нов клас компании, които ще играят важна роля вече и в дигиталния, а не само в енергийния сектор: това са доставчиците на електроенергия. „Инвеститорите търсят следващият дериват за ИИ“, обяснява пред FT Джеймс Уест, старши анализатор в Evercore ISI - компания за устойчиви енергийни технологии. „Тоест технологичните инвеститори, които ни се обаждат, питат за енергийната мощност при доставките.“ „Това е следващият голям бичи пазар, особено след като имате някои от другите производни на ИИ като чиповете, които изчерпват капацитета си“, добави той.

Nvidia, любимецът на фондовия пазар и на феномена „изкуствен интелект“, видя, че акциите й потъват след последния си отчет за печалбите в края на август. „Трудно е за Nvidia да увеличи печалбите си допълнително, защото капацитетът им се ограничава“, уточнява Уест. Ако тази промяна се случи, то на ход ще бъдат енергийните компании. Такива, които са готови да се справят с предизвикателството, например са GE Vernova, подразделенията за енергия и възобновяема енергия на General Electric, които са отделени в отделна компания, или Fluence, доставчик на батерии, конкуриращ се с Tesla.

Тъй като енергийните изисквания на центровете за данни се ускоряват, развитието на възобновяемата енергия се случва с бързи темпове и мащаби, добави експертът. Очаква се електроенергията от възобновяеми източници, генерирана в световен мащаб през 2025 г., да надмине енергията от въглища за първи път, сочат и данните на МАЕ.

Но това може да не е достатъчно. Експертите смятат, че има два вида подхода за посрещане на бързо нарастващите изисквания за енергийни мощности на ИИ. Един път е „повторна карбонизация“ — рестартиране или поддържане на електроцентрали с изкопаеми горива. Този път излага на голям риск ИИ и центровете за данни и в крайна сметка това може да доведе до увеличаване на въглеродните емисии.

Емисиите на Microsoft са скочили с 30 процента между 2020 г. и 2023 г., до голяма степен поради центровете за данни за своите системи за разработка на ИИ, посочи компанията в годишния си доклад за устойчивост тази година. Центровете за данни с изкуствен интелект изискват „99,99 процента надеждно електричество“, обяснява Томас Макандрю, основател и главен изпълнителен директор на Enchanted Rock, базиран в Тексас доставчик на микромрежи. Това търсене допълнително натоварва електрическите мрежи и изисква по-голяма зависимост от съществуващи въглищни ТЕЦ, както и нови инсталации за природен газ, добави той.

Търсенето на центровете за данни с изкуствен интелект причинява по-високи разходи за електроенергия за жилищни сгради и по-високи въглеродни емисии, добави Макандрю. „Бързината към енергийните мощности е от решаващо значение в надпреварата във въоръжаването с ИИ“, категоричен бе той.

Каква е алтернативата на „повторната карбонизация“?

Но има и втори път. Ако технологичните компании могат да компенсират пропуските в мощността с микромрежи за природен газ и съхранение на батерии, тогава „центровете за данни с изкуствен интелект могат да облекчат натиска върху електромрежата и да осигурят излишък от енергия обратно към енергосистематаа, поддържайки разширяването на вятърната и слънчевата енергия. И по този начин ще се намаляват разходите и въглеродните емисии“, уточнява Макандрю.

Въпреки че не е точно гориво с нулеви въглеродни емисии, природният газ може да се използва по-ефективно за намаляване на емисиите и захранване на центровете за данни, смята и Кр Шридхар (KR Sridhar), основател и главен изпълнителен директор на Bloom Energy. Bloom осигурява първични енергийни източници за центровете за данни и е една от звездните компании в портфолиото на Kleiner Perkins, фирмата за рисков капитал, която подкрепя технологични гиганти като Amazon и Google. Базираният в Сан Хосе Bloom може да вземе топлината от енергията от природния газ и да я рециклира, за да захранва охладителните системи за центрове за данни, обяснява пред изданието Шридхар.

Ако Nvidia и други лидери в областта на изкуствения интелект изглеждат надценени за някои инвеститори, има и други възможности да се движите на вълната на изкуствения интелект. Компаниите за електроенергийна инфраструктура може да не са толкова блестящи като полупроводниците и чиповете на Nvidia, но те могат да се превърнат в тема за инвестиране в изкуствения интелект през 2025 г., смятат анализаторите на FT.

* Финансовите деривати, наричани също дериватни инструменти, са финансови инструменти, чиято стойност е производна от стойността на даден актив. Най-често срещаните базови активи за деривативни финансови инструменти са валути, акции, облигации, борсови индекси и суровини (петрол, газ, електроенергия бел. ред.).